Горячие Новости

Облако тегов

Роботы-трейдеры рушат рынок forex

рынок forex

Компания Icap (крупнейший в мире междилерский брокер), начал бороться с высокочастотными трейдерами (роботами), сообщает Financial Times. Было принято решение ужесточить правила высокочастотной торговли на платформе EBS (High-frequency trading, HFT).

Как признаются сами организаторы торгов, роботы-трейдеры рушат рынок forex. Они проводят сделки в 300 раз быстрее, чем люди-трейдеры. Это отвлекает и очень мешает работать.

Forex начал отказываться от высокочастотных трейдеров.

Под запрет попал такой метод как «статистический арбитраж», который использует расхождение цен в соты одной секунды. Роботам – трейдерам было предложено снизить скорость выставления заявок.

Дело в том, что высокочастотная торговля организовывается с помощью роботов. Это такие программы, которые автоматизируют торговлю ценными бумагами. Механические системы совершают операции с ценными бумагами и валютой на основе алгоритма, заложенного в них. Торговые роботы самостоятельно генерируют заявки на закрытие или открытие позиций по ценным бумагам, но некоторые из них выдают лишь сообщения о наступлении благоприятного момента входа – выхода из рынка. Этих роботов так же называют «советниками» или «механическими торговыми системами». К сожалению, некоторые роботы всего лишь нагружают систему выставлением заявок на куплю или продажу, успевая снять их до заключения сделки, тем самым двигая котировки.

При применении «механических торговых систем» в торговле на бирже снижается человеческий фактор, что позволяет избежать психологического напряжения и очень четко следовать торговой стратегии. Так считают владельцы роботов.

В сообщении Icap (цитата по Reuters) говорится: - «Новые правила распространяются на всех участников рынка EBS и направлены на стимулирование операций, повышающих ликвидность и сокращение разрушительных операций».

Icap заявляет, что это первый шаг в целой серии ужесточения требований к роботам-трейдерам.

Как сообщает Биржевой лидер в разделе "Новости биржи", рынок валюты отличается от торговли деривативами и акциями, на 50% состоящий из «человеческих» трейдеров, где влияние HFT на порядок выше. Многие из них пытаются влиять на распространение высокочастотных трейдеров. Валютные брокеры, в свою очередь, жалуются на активность роботов. По словам самих брокеров, эти «советники» не приносят никакой пользы и вводят в заблуждение других. Например, человеку необходимо 300 миллисекунд, для того чтобы отменить сделку. А автомату около миллисекунды. Это нехорошо отражается на людях. Это мешает и раздражает.

Инвестиционные банки вынуждены объединяться, чтобы вместе бороться с HFT. Пять банков уже решили вернуться на традиционную платформу traFXpure. По результатам второго квартала 2012 г прибыль Icap упала на 9%, по сравнению с прошлым годом.

Саймон Джонс – глава Citigroup (международная валютная торговля), говорит, что на рынке forex человеческий компонент по-прежнему преобладает. С его слов, они просто находятся на другой ступени эволюции.

Рынок валюты в 4 трлн долларов дневного оборота очень привлекателен для компаний, которые предоставляют высокочастотную торговлю, например Citadel для Getco, которые обратились к валюте после падения объемов на рынке акций.

Сейчас приблизительно 10 крупных площадок, для валютных торгов. Торговля акциями идет на сотнях торговых платформ. Ситуация постоянно меняется… Банк Credit Suisse и брокер FXCM объявили еще в июне о создании новой торговой платформы. По их утверждениям она принесет скорость и прозрачность в торговле акциями. Основной конкурент Thomson Reuters сообщил несколько дней назад , что хочет приобрести за $625 млн FXall – платформу электронной торговли.

Чтобы убедиться в правильности направления, Icap понадобилось масса консультаций с трейдерами. Некоторые банкиры предлагают еще более ужесточить требования к высокоскоростной торговле. К примеру, за увеличении минимального времени удержания позиции, для того чтобы устранить flash orders - «молниеносные заявки», которые проводятся за миллисекунды.

Майкл Спенсер – глава Icap, говорит, что сейчас идут дебаты по поводу того, на сколько увеличение скорости торговли повысит удобство для самих трейдеров. Он считает, что в гоняясь за скоростью они проскочили ту точку, после которой это все уже неоправданно.

Автор:
Мнение автора может не совпадать с мнением редакции. Если у Вас иное мнение напишите его в комментариях.
Возник вопрос по теме статьи - Задать вопрос »
comments powered by HyperComments
« Предыдущая новость «  » Архив категории «   » Следующая новость »

Рекомендованный брокер №1

Журнал «Биржевой лидер»

Журнал, интересные статьи

Энциклопедия

Ташкент
Ташкент. Столица Узбекистана

Исламская Республика Иран
Сергей Пынзарь
Сергей Пынзарь
Зубов Андрей Борисович
Зубов Андрей Борисович
белорусский рубль
Белорусский рубль доллар

Петр Сагайдачный – гетман Запорожской Сечи, сделавший из казаков регулярную армию