Горячие Новости

ПИФы Европы: эталон прибыльности для инвесторов или громадный риск?

ПИФы Европы

Новости инвестиций, ПИФы. Инвестиции в паевые инвестиционные фонды европейского рынка приобретают всё большую популярность среди инвесторов всего мира: вложил деньги и получай в... 5-10 раз больше, чем по банковским депозитам в банках Европы, США, Японии или Австралии .

Просто? Неужели нет ни каких рисков, подводных рифов о которых не пишут отечественные и зарубежные СМИ? В чем же суть инвестиционной стратегии европейских ПИФов и почему они выплачивают клиентам во много раз больше, чем банки?

Эталоном надежности и прибыльности для инвесторов эксперты называют европейские ПИФы. Какие же из них заработали наибольшие прибыли для своих инвесторов и куда вкладываются их средства?

ПИФы Европы или куда предпочитают вкладывать управляющие деньги инвесторов?

По завершению марта экспертами Академии Forex и биржевой торговли Masterfroex-V были отмечены наиболее успешные паевые инвестиционные фонды: Henderson European Focus A, Eastern European Equity A, Royce European Smaller Companies Service, etc. В основе инвестиционных стратегий каждого из данных фондов лежат акции европейских компаний. Какие сектора, а также какие бумаги компаний были наиболее популярны среди лидеров?

Инвестиционный портфель

стратегия Henderson European Focus A. Основной стратегией Henderson European Focus A является достижение долгосрочного прироста капитала путем инвестиций в акции европейских компаний. У фонда нет ограничений на географическое распределение финансовых активов в европейском регионе, что дает ему возможность инвестировать небольшую часть от общей стоимости чистых активов (<15%) в ценные бумаги, отличающиеся невысокой ликвидностью на рынке. Рассматривается как не диверсифицированный паевый инвестиционный фонд. Henderson European Focus A занимает ведущую позицию в 5 – звёздочной рейтинге Morningstar:

Стивен Пик является главным управляющим Henderson European Focus A, назначенный в 2001 году с момента основания фонда. Минимальные инвестиции составляют $500. По завершению 2011 года фондом были выплачены дивиденды в размере $1,22.
Henderson European Focus A входит в состав Henderson Global Investors являющаяся международной инвестиционной компанией. В настоящее время в управлении компании находится 64 284 млн. евро. Также компания входит в состав FTSE 250 и S&P/ASX 200 indices;
инвестиционной стратегией Eastern European Equity A. Является обеспечение постоянного прироста капитала (вторая ступень в ТОП - 8 паевых фондов Европы). Средства инвестируются в основном в ценные бумаги, такие как обыкновенные ценные бумаги и конвертируемые ценные бумаги. Капитал используется для покупки бумаг компаний расположенных в Восточной Европе. Ведущим менеджером на сегодняшний день является Паскаль Курте. Годовой коэффициент расходов составляет 2,84%. Данный показатель является выше среднего показателя по всем фондам Европы (1,61%). Основными направлениями инвестирования фонда являются: Энергетический сектор (25,15%), Финансовый сектор (20,74%), коммунальные услуги (10,63%), другое (10,26%);
Royce European Smaller Companies Service инвестирует в основном в компании рыночная капитализация которых составляет <5 миллиардов долларов. Также стоит заметить интерес к акциям компаний развивающихся стран. Общая сумма средств фонда составляет 175 400 00 долларов США. Средняя норма прибыли за пять лет составляет 26,86%. Давайте рассмотрим точную составляющую портфеля, куда вкладываются средства.

Топ-10 акций в которые инвестирует Royce European Smaller Companies Service

Основные сектора экономики:

Columbia European Equity A. Основной целью фонда является обеспечение прироста капитала. Основные направления инвестирования являются европейские компании с довольно высоким потенциалом роста. Также рассматриваются варианты инвестирования в компании развивающихся стран. По итогам первого квартала текущего года фонд заработал 11,69%. Дивидендная доходность составляет 0,24%. Годовой оборот фонда по состоянию на 26 марта 2012 года составил 121,00%. Пост главного управляющего занимает Дон Исон. По состоянию на апрель 2012 года можно выделить топ-3 направления: Nestle SA-Reg, BG Group PLC и ING Groep NV-CVA.

Анализ индекса Паевых инвестиционных фондов Европы:

Если посмотреть на график со стороны технического анализа, можно заключить, что значение индекса находится на очень важной отметке в 44.00. В начале марта уже была попытка прорыва, но быки все-таки смогли удержать поддержку на 44.00. Дальнейшее движение зависит от того кто одержит победу быки или медведи?

Есть ли риски инвестиций в европейский финансовый рынок?

1. Рост ценных бумаг на бирже значительно опережает подъем экономики стран Евросоюза и мира. Например, индексы роста за 1-й квартал 2012г большинства европейских стран выросли на 0.2%-1%, в то же время, как ведущий европейский индекс DAX поднялся на 21% (!) с 5900 до 7190

Как пояснил Алексей Афанасьев, на графике видно, что пробит восходящий канал, на данный момент вполне может произойти отскок вверх, но в целом пока лучше находиться вне рынка

2. Возможный дефолт Испании, Греции и Италии. Государственный долг Испании составляют 2.57 млрд долларов США или 1.65 национальных бюджета за год, Греции 1.67, Франции 1.88, а Люксембурга... целых 34 ежегодных бюджетов (подробнее в статье В чем не прав Bloomberg считая что Греция и Украина ближе других к дефолту? ). Понятно, что ни Люксембург, ни Греция, ни Ирландия, ни Испания никогда не согласятся более чем 1.5 или 2 года (не говоря о 34 годах для Люксембурга) бесплатно работать, чтобы отдать долги своего государства. Дефолт этих стран в стратегической перспективе рано или поздно неизбежен, значит и их ценных бумаг

Европейский рынок, кризис еще не закончился, доходность по периферийным бондам все еще растет. Предстоит довольно длинная и извилистая дорога по преодолению всех проблем, которые сейчас давят на Европу. Но в целом, я думаю, самый тяжёлый период рынки уже прошли. Естественно, все еще остается много рисков, и время от времени они будут влиять на общее настроение рынков. Стоит учитывать и то, что ЕЦБ показал, что он может эффективно воздействовать на рынки, предыдущие его операции по поддержанию ликвидности были очень эффективны.

Редколлегия отдела "Новости инвестиционных компаний" журнала «Биржевой Лидер» совместно с экспертами Академии форекс и биржевой торговли Masterforex-V проводит опрос на форуме инвесторов: как вы считаете, являются ли ПИФы Европы действительно настолько эффективными?
- да, ведь они работают не первый год;
- нет, всё зависит от экономической ситуации в мире.

Мнение автора может не совпадать с мнением редакции. Если у Вас иное мнение напишите его в комментариях.
Возник вопрос по теме статьи - Задать вопрос »
comments powered by HyperComments
« Предыдущая новость «  » Архив категории «   » Следующая новость »

Рекомендованный брокер №1

Журнал «Биржевой лидер»

Журнал, интересные статьи

Видео

Энциклопедия

Повалий Таисия Николаевна
Повалий Таисия Николаевна
Кейт Миддлтон
Кейт Миддлтон
Автоматический трейдинг (Автотрейдинг)
Автоматический трейдинг (Автотрейдинг)
История создания Банков
История создания Банков
Восточное партнерство (соглашение об ассоциации с ЕС)
Восточное партнерство (соглашение об ассоциации с ЕС)
Обработка алмазов
Обработка алмазов